대 박 스 탁

벌써 금요일이네요. 7월까지 연준의 입장이 나오면서 한숨돌린거같습니다. 이제 남은게 중국문제를 어떻게 출구를 여느냐고 그지점이 아마 유가 곡물 원자재 파동의 마지막이 되지 않을까 하는 생각이듭니다 그 전후로 부동산 위기가 오느냐 아니냐 여부가 있구요 저 인플레 우려를 촉발한 것들이 가라앉을때 곱게 가라앉느냐? 그럴리가.... 저때부터 경기침체 우려가 나오기 시작합니다 저 타이밍까지 가면서 중립금리오버하는 상황까지 밀어부치고 다음 동결 금리인하..카드를쓰는데 금리인하카드와 함께 쓰는게 양적완화 자산매입 카드를 다시 꺼내들게됩니다. 이게 앞으로 1년간에 벌어질일이고. 말씀을 반복해서 드리는건 양적완화이후에 필연 오는 긴축 중립금리지역까지 가면서 벌어지는것들은 다 자연스러운것들인데 그건 단지 시간을 당기느냐 ..

아침에 끝난 미국장이 연준 의사록에서 빅스텝 2회를 확인하고 선반영된걸로 본 미국장이 나스닥 중심의 반등이었습니다. 테슬라가 반등하면서 지수를 이끌었고 엔비디아도 실적기대감에 5%상승 이후 나온 실적 악화에 10%가까이 폭락한상황에서 우리장이 시작되었습니다 경제지표는 별루였고 중국의 코로나 대응에 대한 부정적의견도있는지라. 미 야선과함께 좀 어렵지 않을까했는데 이번에도 제 판단이 별로네요 1%대 상승중입니다. 리커창이 중국 경기침체 우려에 대한 정책이 미비하다고 여긴건지 경제지원 이야기를 꺼낸게 우리장에 호재로 작용한거같습니다 그외에는 7월 연준결정-이후에 미친듯한 물가상승이 없다면 저 내용대로 될거고 인플레 우려 폭탄은 일단 두달은 안전하다고보는거죠 이제부터 남은건 저 1.5% 3개월만에 올리는게 경기..

오늘은 어제와 반대 방향이네요. 어제는 미장이 폭등후에 우리장이 좀 편안할까했는데 오히려 장초반 보합으로 시작해서 하락으로 쭉쭉빠지고 오늘은 미국이 폭락이었는데 오히려 장초반 보합으로 시작해서 상승으로 슬금슬금 올라갑니다. 오늘 설명할 주요 내용은 방금 지금 이 부분 하나와 시선을 크게 돌려서 10년? 7년? 정도의 추세 수급..그리고 사람들이 희망하는 지수의 흐름과 현실이 어떠한가 그리고 공포를 느끼는 지수의 흐름과 현실이 어떠한가에 대해서 설명을 좀 해보려고합니다 후자는 굉장히 중요하고 보통은 이게 얼마나 중요한지 잘 깨닫지 못해요 요즘같은때에 절실할꺼에요.. 최근에 워낙 많이 설명해서 이제 낯익을법도한 내용이구요 후자..오늘 설명하는 이 내용에 대해서 능숙하고 확신을 가지는 사람은 시장에서 생존하고..

오늘 아침끝난 미국장이 다우중심으로 폭등을 해서 우리장도 좀 편안하지 않을까했는데 미 야선이 마이너스로급격히 전환되면서 다시 우리장도약보합수준으로 진행되고있습니다. 오늘 내용은 최근 계속 하던 이야기중심으로 이야기가 되겠네요. 아침에 폭등섹터는 육계-말레이시아에서 느닷없이 닭고기수출중지를 했네요. 다음은 우크라 재건 관련주 몇개 강세 그리고 멕시코에서는 엘지보다 유명하다는 위니아 뉴스나오더니 오늘 폭등하네요 폭염관련이죠. 어제 한창이 상한가가고 오늘 아침에도 폭등했는데 이종목이 원숭이 두창으로 엮인거같아요 어제 한창바이오텍이 같이 폭등했는데 이회사 연관회사가 큐브앤컴퍼니로 천연두 관련회사거든요 바이오니아 일양약품 진원생명과학 그외 한둘정도 천연두 회사로 보는데 이 연관인듯하고 한창과 연관회사가 한창바이오..

오늘장도 보합이네요.. 일전에 제가 금리가 오르면. 기업의 감익내용중에 이자부분이 굉장히 큰 부분을 차지하게되고 이게 부각이 되면 긴축발작이 온다는 이야기를 했던거 기억나시려나? 불과1주일도 안된 내용이에요 이 내용이 부각되면 현금많이 보유한 기업들 견딜만한 기업들 구조조정 일찍한 기업들 이런기업들은 살아남고 그외에 회사들은 부도가 나기 시작합니다 흑자도산 이런 이야기들어보셨죠? 이런일이 벌어지더라.. 이 내용이 하나 아직 시장에 본격반영되지 않은거에요 그리고 또 인수공통감염병의 역사에 대해서 오래전부터 이야기해왔습니다. 에이즈 에볼라-이게 원숭이 관련이죠 사스-박쥐-이번 코로나 19도 박쥐로보는 견해가있고 또하나가 메르스 -낙타 이렇죠 그거외에도 머 몇개더있는듯한대. 조류독감도 뭐 이런거 아니겠씁니꽈?..

밤새 끝난 미국장이 굉장했습니다. 한숨자고일어난후에 보는 미국장 상황은 싱겁네 하시겠지만 실황으로본 분은 심장이 두근두근하셨을거 같은데 이제 머 그저 그러시려나? 대폭락으로 진입하던 나스닥이 아래꼬리 그리고 올라와서 보합수준에서 끝났습니다. 거의 3%넘어가는 폭락이었는데 5%가까운 폭락이후에 아마도 한번쯤은 더 폭락해야지 1% 두번긴축을 흡수한거리라 생각했는데 만약에 장초반 상황처럼 그대로 끝나면 오히려 좀 안심할수있지 않았을까싶습니다. 자자... 지금 글로벌 증시의 대두된 가장 큰 위험이 먼지 한번 봅시다 지금 인플레 우려 이야기가 구조적 악재로 터진거고 그게 긴축하고 맞물리죠 이 긴축이 과격해지면서 벌어진게 투기성 자산의 폭락인데 기본적으로는 나스닥 대형주까지 번진거에요. 거기에 연동되는게 가장 핵심..

벌써 금요일이네요. 오늘은 바이든 방한타이밍에 맞춰서 관련주들 움직임이 있습니다. 철강주 강세가 러시아 사태 순환인줄알았는데 사료도 같이 올랐거든요. 이게 바이든 방한 현대차 조지아공장증축과 삼전 공장증축 투자 내용인듯하네요. 사실 상관관계치곤 소형 철강사가 무슨 상관인가만은 야튼 이런식으로 순환이 돈거같습니다. 어제 미국장은 전날 폭락에 이은 반발매수로 강세로 시작했다가 다 빠져버렸거든요 추세가 안좋아서 우리장도 그러지 않을까 약보합 예상했는데 생각보다 강하게 반등해서 1%상회하는 수준으로 반등합니다. 대형유통주부터 실적이 악화된게 장세를 이끄는중이라서.. 남은 섹터들도 그리 낙관하지 않고 한번쯤 더 출렁이지 않을까 생각하고있습니다. 또하나 문제는 북한이 코로나 지원 협의 통지문 접수를 거절하는상황에서..

오늘 아침 끝난 미국장이 대폭락장을 연출했습니다 코로나 이후에 가장 많이 폭락한거같은데요. 어제 반등 올라올때 내용이 빅스텝이니 자이언트스텝 기준 잔돈이 남아서 조금 오른것 내용과 옵션만기일 효과라는 이야기를했어요 그리고 이어서 한 내용이 경기회복에 대한 기대감 파월의 자신감 이런거 아니라켔어요 바로 단서를 달고 긴축발작 따라온다 이야기했는데 그말 안믿고 바닥론이니 또 잠간 풀어주니 정신못차린분들 그러면 왜 이렇게 오늘 폭락을 하고 해설하기를 인플레 공포라고 하느냐..ㅋㅋ 이건 인플레공포라고 붙이면안되고 긴축발작에 따른 이자부담상승 이건 근본적으로 좀 다른 내용 더 심화된 내용이 있더라 일단 어제 말씀드린 앞으로 두번연속 0.5%를 하겠다는 파월의 발언이 1%인상을 의미하는데 이 순진한 형들아 자이언트스..

오늘 아침끝난 미국장과 우리장이 강보합이상으로 강세입니다. 장초반은 코스닥이 강하게 나가다가 오후에 빠집니다. 어제 파월연설 내용에 의한 슈팅으로 보던데 글쎄요 일단 두가지 내용이 상승요인입니다. 최근에 제가 금리 점도표에 대해서 -이걸 점도표 해설이라고 붙이지는않았지만 야튼 이 어려운걸 엄청나게 많이 자주 해설했어요 그러고나니 파월이 이제 제가 했던말을 확인시켜주네요 물론 파월이 한국어를 몰라서 대박특강을 읽을리는 없구요 저는 영어까막눈까지는 아니라서 파월의 이야기를 들을수있습니다 제가 유리하네요. 제가 중립금리 이야기 필요하면 오버슈팅이후에 다시 중립금리로 내려오는 구간 이야기를했고 중립금리를 2%에서 2.25%를 보고 지금은 2.5%까지 볼건데 3%수준까지 전진시킨이후에 동결 인하로 와서 안정화 이..

어제 미국장은 다시 전기차스타트업중심으로 급락이 나오면서 나스닥이 하락세였구요 우리장은 오늘 강보합입니다 특별한 모멘텀이 있어서 움직이는건 별로 없어요 긴축발작 이후에 이어지는 여진 정도로 보면됩니다. 실적과 모멘텀을 보면서 섹터별로 수급이 들락거리는 장세에요 이 패턴이 지금 러시아 사태 이후에 특정 뉴스가 나오면 훅 올랐다가 내려왔다가 하면서 순환하는것 하나 또 하나는 대형섹터가 호재 뉴스가 부지런히 나오면서 같이 올라가고 악재 뉴스가 하나 나오면 같이 내려가고 이런 패턴입니다 수급몰아서 끌어올리는걸 걸고 외인/기관들도 방망이 짧게 쥐고 대응한다는게 느껴지네요 여간해서는 돌파가 되지 않고 차익나오고 그 이후에 장세 악화되면서 빠지고 단기 급락이후에 낙폭과대 반발매수 들어오고 이런 지겨운장세가 이어지고있..