[대박특강] 1782호. 심각한 건 긴축 이후에 오더라/달러가 계속 오릅니다/코스피가 더 약세입니다/태풍도 옵니다.

 

 

장초반은 미국장 추종해서

하락장세로 시작하더니

오후들어서 쭉 회복해서 현재 보합권까지 오네요

 

코스피가 더 약세입니다

이건 아직 딱 리세션이다 이렇게 표현하면 안되고

 

기술주 하락이후에 반등 그리고

다음에는 긴축이후 리세션 우려 다우 코스피 영향

이렇게 보면됩니다.

그냥 이런 밸런스라고 봐야지

벌써 하루이틀만에

긴축이슈이후에

리세션 우려다 이렇게 보면 안되구요..

 

지금 장세를 지배하는건

 

메인스트림은

잭슨홀미팅이후에 벌어지는

파월의 진심- 제가 이거 계속 언급하는데

지금 파월발언의 문제는 지배력 콘트롤 능력을

상실했다고 시장에서 예상하는것에 있습니다

 

즉 외교적 문제

천연가스 곡물 러시아 사태 여기서 파생되는

내용이 외교적으로 장을 지배하고

거기에 대한 대응으로 긴축의 강도와

금융무기를 쓰는거더라

 

그래서 파월의 발언보다는

외교적 문제를 어떻게 대응할것인가에

포인트가 더있더라는 이야기를 했어요

 

결국은 외교적 문제가

저 강도와 기간을정하는거더라

그래서 연준의 입장은 수동적일수밖에없더라

그런데 지수가 방향성을 가지는건

연준의 입장표명에서 나오니까

파월을 욕하거나 파월에 기대하거나 이런건데

이게 아니라고했어요

 

이런 이야기를

몇개월동안해댔더니

이제야

언론에서도 이 포지션이 나오네요

월스트릿에서도 이 이야기가 나옵니다

 

그리고 또하나 잭슨홀에서의 발언이

7월과 변함없는거다 오바떨지마라

지난번 상반기 인플레보다 지금이

기초체력이 더떨어진 상태라서

오히려 리세션 확률도 더 올라가고

더 위험하다 -이게 증거로 나오는게 환율입니다

1350뚫었어요

이런 의견

 

그래서

0.75%기준으로 이틀간 폭락한거고

지금 0.5%빅스텝일꺼야 기대감에 반등

1%점보스텝일거야 추가하락

이런식으로 진행되는거라고했어요

 

그걸 추동하는 근본원인 두가지

하나는

메인스트림에서

러시아의 강공 모드 그리고

미국의 일방주의를 반대하는

유가 관련 사우디 내용

 

그리고

기후변화 내용중

양쯔강 문제 쓰촨성 문제

그리고 라인강

 

그리고 이제 태풍까지 등판합니다

그래서 이번 파고 이후에

이슈는 글로벌 기후변화 문제가 되더라

이야기했어요

 

이렇게 진행되는거에요

 

제가 왜 이렇게 같은 이야기를

거의 1년째 해오고있는가

이 내용을 이제사 듣는사람은

의심을합니다

그리고 확신이 안생겨서

계속 다른방법이나 이유가 있겠거니 하고

헤메고 다녀요

 

대박스탁글 꾸준히 읽은 사람은

이후에

신평사 태도변화나

중진국 부도

그리고

리세션 구체화 환율폭등 이런게 나와도

의외다..이런 반응없어요

 

물론 지금 태풍이

915헥토파스칼

역대 최고수준으로 우리쪽으로

접근하고있어요

그거보면 알아도 겁이 나잖아요

긴장되죠

 

하지만 천지 모르고있다가

직격당할때

고통이나 충격은 훨씬 심하겠죠..

 

주식잘하는 방법하나

일단 어떤 상황에서도

예상이 되고 놀라지 않아야해요

 

심리적으로나 지성적으로

벌어지는 모든일이

본인의 사고와 심장의 범주안에 머무는 사람은

콘트롤이 됩니다

 

통제가능성이라는 표현을 간간히 제가 쓰는데

이게

연준의 통제범위안에 있을때

통화정책이 힘을받고

시장이 놀라지 않는거에요

 

하지만 30년에 3번

연준이 콘트롤실패하는 범주에 들어올때

시장이 보통 금융위기로 치닫습니다

지금은

그 기로에 서있는거에요.

 

개인투자자들도 마찬가지입니다

 

30년간 3번외에는

긴축이든 양적완화든

거의 범주안에 있거나

아니면

별일아니라서

신경안써도 되는구간이거나

이럴때는 별로 문제가 아니에요

 

하지만 그걸 넘어서는

지금같은 상황은

이게 사람을 피말려죽이는거에요

 

이게 조금더 확대해서보면

정부가 어느시절에 들어서느냐가 정말 중요합니다

 

코로나도 어려웠어요

그로인해서

레짐체인지가 주요국에서 거의 다 되었어요

미국도 레짐체인지 되었죠

일본은 어차피 자민당에서 바뀌는거니까.

두번이나 사실상 계파적 레짐체인지가된거로 봐야죠.

 

유럽도 거의 다 뒤집혔죠

우리나라도사실 코로나 이후에 벌어진 양적완화

그리고 그 후폭풍인 부동산 파고로 레짐체인지가

된거죠

 

그리고 다시 그 양적완화의 후폭풍을 견인하는

하이퍼인플레상황이 온거고

이건코로나보다 저는 더 어렵게 느끼거든요

먼소린가싶죠?

 

제가계속 거듭거듭말씀드리지만

 

양적완화 카드나 기술적으로 대응할 가능성이 있는것은

오히려 낫다고했어요

양적완화 카드 다쓴상황에서

기후문제나 먹거리 문제 기초적인 문제가

터지게되면

이게 정부가 여간해서는 대응을 못합니다

 

지금 윤정부는 그런상황에 진입했구요

아주 어려운상황이에요

 

윤이 어쩔수 없다.라고 이야기하는건

무책임하긴 하지만

어쩌면 굉장히 솔직한 이야기에요

천하의 미국 연준과 바이든정부도

이걸 어쩌지 못해서

저리 끙끙대는거잖아요..

 

그런데 윤정부는

대응력이

 

뛰어납니까?

평균이하입니까?

지금 달러가

14년래 최고치인

1350입니다

캔달이랑 무한 스와핑이 되어있다던데

극단적 상황은아니겠지만

지금상황에서

하락 베팅 상방베팅을보면

이번정부의

대응을 얼마나 신뢰하는지를 알수있겠죠?

전정부가 싸질러놓은똥인지

전정부가 두고간 선물보따리인지는

천연가스 계약이나 캔딸 무한스와핑

이런게

어떤효과를 발휘할지는 두고봅시다.

 

천연가스가 극적으로 떨어진다면

러시아 사태 완전히 잠잠해져서..극단적으로

하락을 한다면

천연가스 미국가격 연동 계약이

싸질러 놓은똥이 될거고

그렇지 않다면 선물보따리가 될꺼고 그럴꺼에요

 

설명 잘들으셨으면

 

뉴스보면서

 

하나하나 확인하고

메인스트림이 위에 것이고

그외에 테마는 숏텀으로 등락을가져가더라 했어요

 

호재가 이제 줄줄이 나올꺼에요

그런데 생각보다 안가네 해서

섭섭한 경우가 생길거더라

 

가봅시다.

 

양적긴축이 공격적으로 돌변하면서

주가 폭락하니 기쁘다 그러죠

연준이사들은

금감원같은곳에서 통제 안받는거같아요

 

자유경제 자유주의 경제를 신봉하는 사람들은

저런거에 대해서 별 상관없나봅니다

작년 여름에 내통해서

파월과연준을 마비시킨

이사들이

그냥 해임되는 수준에서 끝나고

결국 그들은

월가로 이동합니다

이거 빅쇼츠에 나오는내용이죠

 

금리인상의 강도에 따른

하락 수준을 예측하시고

그 다음턴이

기술주가 상승하는데

이후에 몰려올 문제

관주도의 뉴딜 정부사업하는 회사들

시스템 공급하는 회사들의 수주외에

소비관련 생산과잉으로인한

소비 위축이 심화되는 포인트가

리세션입니다

 

지금 치킨 포장료까지 나와서

3만원이런 이야기나오죠

이게 언제 잡히냐

생산과잉 가처분소득부족으로

소비침체가 와서

무너져야지

끝이납니다.

 

역대 이정도로 인플레가 와서

사람들 괴롭힌적이 없었죠?

 

지금 우리나라 물가는

뉴욕이나 시티오브런던 홍콩 도꾜 수준이 아니라

지금 돌아가는 꼴이

쮜리히 급입니다.

 

그런데 우리상황이 과연 이러냐

글쎄올씨다..

이거 무너지는게 아마 속편할거같아요

치킨한마리 3만원이면

닭도 조그마한데

4식구가

2마리 시켜야하고

이게

5만5천원급이겠죠 배달료가 중복되지는 않을테니

그러면. 이건뭐...

 

이런걸 통해서

리세션의 강도를 예측할수있어야합니다

 

이제 본격적인 구조조정장세에 진입합니다

 

재무적 안정성이 탁월한 회사들도

굉장히 냉정하게

구조조정 하게 될꺼에요

 

이 내용으로

약 3일간

리오프닝 주식

면세점 카지노 여행주식중심으로

수급이 들어왔구요

다음 내용이

개량백신 이야기죠

저 내용이 먼고하니

지금까지는

mrna 델타향이었는데

3월에 화이자에서

오미크론향 생산한다는 이야기합니다

이게 우리에게 들어오는게

아마 4분기를 말하는거같고

그때가

mrna 델타향 효과가 사그러들고

오미크론확진이후에 면역력다시 저하되는

지점쯤을 이야기하는거같아요

그때쯤되면 나오는게

실내 마스크해제 이야기가 나올거같아요

지금은 의무잖아요

자율로 바뀐다는 이야기입니다

 

그리고 또 곧 하나 나올카드가

원래 우리나라와 일본은

한일간 비자면제였어요

그런데 지금은 아니잖아요

이 카드

다시 상호비자면제 카드가 튀어나올꺼에요

 

그러면 일단 일본여행관련주들 중심으로 큰 상승이 생기는거고

다음은

하나는

나왔어요

제주입국중국인 사증면제 카드

이후에

 

중국여행사이트에

본격적으로 한국단체관광재개 내용 이런것들

등판하면

면세점주식들 상승이 나올꺼에요

 

저는 호텔신라가 많이올라있는게

참 군침이 넘어갑니다

 

이제 이 종목은

msci수준급으로 올라선듯하네요

 

그다음

 

리오프닝주식을 비롯해서

다양한곳에서

승계타이밍을 위해서

누른주식들이 튀어나올꺼에요

그 종목들이

갑자기 악재 해소

호재가 뉴스에서 팡팡 터질것이더라..

 

천연가스가 20%이상 선물에서 폭락합니다

그리고 따라서

유가도 5%이상 폭락합니다

그리고 오늘 저 뉴스가 터집니다

그러면 또 풋잡은 세력들

어질어질할꺼에요

 

저 내용에 따라서

연준이 대응하는 수준의 방향성밖에 못잡습니다

 

지금 통화가 많이 풀려서 이제 좀 걷어야해서

부채문제가 심각해서

좀 걷어야해서

하면서

고전적인

연준의 중립금리 방향성 속도 이런이야기는

의미가 없습니다

즉 연준의 통제력을 한참벗어난 외교적 문제

그것도

미국 vs 러시아 중국 사우디 의 문제입니다.

 

끝나는지점을

저는 오스틴을 중심으로

미국내에 반도체 공장이 충분히 증설되거나

준비가 된 상황즈음이

본격적으로 협상이 시작되는지점이 될듯합니다.

 

단체 관광 상품이 드디어

출발하네요

 

이건 일본 중국향을 다 타는종목입니다

이것도 승계가 있는건지

드림타워도 매출쭉쭉나오는듯한데

 

눌린 느낌입니다.

 

이게 천연가스 파생이 폭락하면서

연쇄효과입니다

지금은 유가보다 천연가스 영향이 더큰상황입니다.

 

이걸 지금 푸틴이 주도권쥐고있습니다.

 

sm그룹이 왜 오르냐했어요

일전에는

이게 매각이슈였거든요

그랬더니

또 저런 내용내는군요

네옴시티 한류가 먼 상관인지 모르겠지만

야튼

그런 내용으로

갑자기 폭등하네요

이종목들 계열은

거의 작전주같은 흐름을 보입니다

이수만 이제 엔터사업안하는거같아요

주식하는듯.

 

오늘 그리 하락세가 심한게 아닌데

환율보소..

두산중공업에서 에너빌리티로 바꾸고

그전에 자산 다팔고

신재생하다가 다시

원전으로 넘어가고

주가 폭등하고

이제 앞으로 호재 다 반영된상황에서

투자한 기관투자자들이 보기에

현금화해서 다음턴 준비하는게

지금 두산에너빌리티 수익율이나 주가 상승율기대하는것보다

낫겠다겠죠

그런데 재미난게

4%대 블록딜인데

하락은

6%대까지 나옵니다

두가지 이유겠죠

하나는

블록딜 이미 정보 샌거구요

그다음은

hmm하고비슷한대 물론

hmm이익률이 넘사벽이지만

워낙 많은 물량이

이런 상황이 되면

순차적으로 계속 블록딜이 떨어질텐데

그 속도와 물량이 커질우려가 있어서 그런겁니다.

 

이 내용나오죠

7월내용과 다른거없다

그때도

2%대 물가 목표라했는데

왜 호들갑이냐 이런내용이에요

이런 의견하나

그다음 제가

시장이 지금 긴장하는게 그거라고했죠

일단

상반기 하이퍼인플레 잡을때보다

지금

공격적 긴축이 거의 최고수준이 된상황에서

경제 기초체력이 없어진 상황

그리고

이 내용으로 인해서

리세션 우려가 대폭 올라간 상황

그리고 부채문제가 이제

10월부터 본격적으로 나오면서 파산이 나오기 시작할거라는 우려하나

 

그다음은

상반기까지는

의욕적으로 연설하고 구구절절 설명하던

작년 중순 실수를 만회하려고 하던

그 파월이

잭슨홀미팅 연설에서

몇분안하고

더 할말없다

체념한듯한 말투와 행동을 보면서

시장에 대한 통제력을 상실했다는

느낌을 받았다가

가장 문제라고했죠

 

야튼 이런의견

빅스텝 자이언트스텝 점보스텝에 대한

의견이 나오는것에 따라서

시장이 오르락 내리락 할거라는 이야기

 

이걸 결정하는건

외교적 문제더라

그래서 파월이 늘 하던데로

페이퍼로 결정하는건 의미가 없더라

 

페이퍼로 결정한건

2017년 여름 취임부터

2018년 첫 첫 긴축

그리고 2019년 늦여름 다시 인하시작한것

정도였고

그건 통제 가능한 상황이었더라

그리고 트럼프가 완벽하게

시진핑을 압도하던 상황이었더라

하지만 지금은

안되더라

그때는

트럼프와 파월이 긴장관계였지만

트럼프의 정책방향성에 따라서

연준이 보조만 맞추면되었더라

하지만

 

지금은 바이든 파월이 같은 편인듯한대

바이든 정책방향따라서 파월이

결정을 못하는 상황이더라...

이게 하반기 가장 큰 문제더라..

 

언제나 역사적 긴축과 리세션문제는

돌발사고와 함께

정부와 연준을 무기력하게 만들고

시장이 지배력을 가지게됩니다.

 

이 의견이 나오죠

유럽가스가격은

푸틴이 결정하는 상황이 왔잖아요

결국은

외교적 문제가

지금 파월의 포지션을 결정하더라

 

서서히 한일간 관광수요가 회복되는게 나오죠.

폭우길래

왔더니만

 

그쳐버렸네요..

 

안녕.

 

오후장 보고 매수매도 결정하고

 

오늘은

월말입니다

 

대박노트 월간메일 부지런히 준비해서

9월에도 시장 전망꼼꼼히 잘해보겠습니다

 

오후장 보고 매수매도 결정합시다.